Kreditní riziko je riziko, že dlužník nesplatí půjčku nebo nesplní finanční závazky, což způsobí věřiteli ztrátu peněz. V obchodování na forexu vzniká kreditní riziko, když používáte pákový efekt – půjčujete si prostředky od svého brokera, abyste ovládali větší pozici, než umožňuje váš vklad. Riziko se projevuje ve dvou formách: riziko, že ztráty přesáhnou vaše vypůjčené prostředky, což vás donutí splatit více, než jste investovali, a riziko, že váš broker sám zkrachuje a nebude schopen vrátit vaše vklady.
Jak se kreditní riziko projevuje v obchodování
Když otevřete obchod s pákovým efektem, stáváte se dlužníkem. Pokud se obchod vyvíjí proti vám, zůstatek na vašem účtu se snižuje. Jakmile ztráty pohltí vaši maržovou rezervu, váš broker vydá výzvu k doplnění marže – požaduje, abyste vložili další prostředky, nebo čelili automatické likvidaci pozic k pokrytí ztrát. Pokud váš broker čelí finančním potížím nebo bankrotu, čelíte riziku protistrany: vaše prostředky a případné zisky mohou být zmrazeny nebo zcela ztraceny, bez ohledu na váš obchodní výkon.
Řízení kreditního rizika
Minimalizujte kreditní riziko používáním konzervativního pákového efektu, nikdy si nepůjčujte více, než si můžete dovolit zcela ztratit. Sledujte regulační postavení a finanční pověst svého brokera; dobře regulovaní brokeři obvykle podléhají kapitálovým požadavkům a pravidlům oddělených účtů, která chrání klientské prostředky. Nastavte příkazy stop-loss k omezení ztrát na obchod a vyhněte se výzvám k doplnění marže. Pochopte, že vyšší pákový efekt zesiluje zisky i ztráty, takže klíčem k přežití poklesů je velikost pozice – nejen ziskové obchody.
