Kapitalwert ist der anfängliche Kapitalbetrag, den Sie auf ein Handelskonto einzahlen. Er bildet das finanzielle Fundament Ihres Handels und bestimmt die Größe der Positionen, die Sie eingehen können, sowie die potenziellen Gewinne oder Verluste bei jedem Trade.
Ihr Kapitalwert bestimmt direkt Ihr Risikomanagement. Er setzt die Obergrenze dafür, wie viel Sie bei einer einzelnen Position zu verlieren bereit sind. Wenn Ihr Kapitalwert beispielsweise 10.000 $ beträgt und Sie beschließen, 2 % pro Trade zu riskieren, sind Sie bereit, einen maximalen Verlust von 200 $ für diese Position zu akzeptieren. Diese Richtlinie hilft Ihnen, angemessene Positionsgrößen und Stop-Loss-Levels festzulegen, um Ihr Kapital zu erhalten.
Der Kapitalwert treibt auch die Hebelentscheidungen an. Viele Händler nutzen den Hebel, um die Positionsgrößen zu vervielfachen, aber er hat zwei Seiten – der Hebel vervielfacht Verluste gleichermaßen. Die Kenntnis Ihres Kapitalwerts hilft Ihnen, einen Hebel zu wählen, der Ihrer Risikobereitschaft entspricht und eine Überbelichtung gegenüber Marktschwankungen verhindert.
Ein häufiger Fehler ist das Überhandeln: zu viel von Ihrem Kapitalwert in einem einzigen Trade zu riskieren oder emotionale Entscheidungen (wie Rachehandel nach einem Verlust) zuzulassen, um Ihr Konto schnell zu schmälern. Erfolgreiche Händler behandeln den Kapitalwert als feste Leitplanke und passen die Positionsgrößen relativ dazu an, anstatt unabhängig vom Kontostand die gleiche Kontraktgröße zu handeln.
