Lucro ou prejuízo não realizado (flutuante) é o ganho ou perda potencial em uma posição aberta com base no preço atual do mercado. Representa o que você ganharia ou perderia se fechasse a negociação imediatamente à taxa atual.
Por exemplo, se você comprar EUR/USD a 1.1000 e a taxa subir para 1.1050, você terá um lucro flutuante de $50. Se a taxa cair para 1.0980, você terá um prejuízo flutuante de $20. Este lucro ou prejuízo permanece não realizado até que você realmente feche a posição.
O P&L flutuante serve a um propósito prático: ajuda você a monitorar a saúde da negociação e a tomar decisões sobre manter ou fechar posições. Muitos traders o utilizam para realizar lucros quando as metas são atingidas ou para cortar prejuízos se o mercado se mover contra eles. É essencial para o gerenciamento de risco e gerenciamento de posição.
No entanto, o P&L flutuante pode criar desafios psicológicos. Observar constantemente um lucro flutuante positivo pode tentá-lo a manter a posição por muito tempo, esperando ganhos maiores. Observar um prejuízo flutuante pode causar estresse emocional e levar a decisões precipitadas. Alguns traders negociam em excesso abrindo novas posições com base em pequenos lucros flutuantes, aumentando o risco sem uma estratégia sólida.
A chave é lembrar que o P&L flutuante não é realizado — não é lucro real até que você feche a negociação. Os mercados podem reverter rapidamente, transformando um ganho flutuante em prejuízo. Traders bem-sucedidos usam o P&L flutuante como uma ferramenta de informação, não como um gatilho emocional.
