スワップとは、FX通貨ペアをオーバーナイトで保有する際に適用される金利差のことです。これは、取引日の終値を超えてポジションを保有するコストまたは利益を表し、ペア内の2つの通貨の中央銀行が設定した金利によって決定されます。
スワップの仕組み
ロング（買い）ポジションを保有している場合、基軸通貨の金利が決済通貨の金利よりも高い場合、プラスのスワップ（口座へのクレジット）を受け取ります。基軸通貨の金利が低い場合は、マイナスのスワップを支払います。ショート（売り）ポジションの場合は、計算が逆になります。正確な金額は、ポジションサイズと、ブローカーによって異なるスワップレートによって決まります。
スワップが発生するタイミング
スワップは通常、ニューヨーク時間の午後5時頃に取引日の終わりに適用されますが、これはブローカーによって異なる場合があります。週末にかけて保有されるポジションは、通常の取引日よりも高いスワップコストが発生します。
取引への影響
短期トレーダーにとってはスワップは無視できる程度かもしれませんが、オーバーナイトでポジションを保有するトレーダーにとっては、収益性に大きく影響する可能性があります。金利は中央銀行によって設定され、変更される可能性があるため、スワップレートは予測不可能であり、金融政策の決定によって変動する可能性があります。一部のトレーダーは、特定のスワップペアを求めてスワップを戦略として利用しますが、他のトレーダーはマイナスのスワップを積極的に回避します。
