自營交易公司（Prop firm）是一家使用自有資金進行交易的金融公司，而不是客戶的資金。自營交易公司為交易員提供高槓桿、先進的交易平台和研究資源——利潤通常根據合約在交易員和公司之間分配。
自營交易公司如何運作
當您與自營交易公司合作時，您將獲得公司一部分資金用於交易。您的利潤將根據預設協議與公司分享，具體比例因公司和表現水平而異。您交易的是公司的資金，而不是您自己的資金，這消除了個人資金的限制，但要求您遵守嚴格的風險規則。
自營交易公司的主要特點
槓桿：自營交易公司提供高槓桿，讓您能夠控制比零售交易更大的倉位。這會放大潛在的收益和損失，需要紀律嚴明的風險管理。
先進的工具：您可以獲得專業級的交易平台、市場研究和技術，這些是個人交易者難以獨立負擔的。
風險限制：自營交易公司實施嚴格的風險管理規則——每日虧損限制、倉位大小上限和回撤限制——以保護其資金。
基於表現的薪酬：您的收入直接與交易結果掛鉤，鼓勵盈利交易和持續表現。
挑戰與風險
自營交易公司提供的槓桿會放大損失和收益。大多數自營交易公司的錄取競爭激烈，要求交易員通過評估測試或證明交易記錄。您還需要與公司分享利潤，而不是保留所有收益，並且如果達到每日或每月的回撤閾值，虧損限制可能會導致交易停止。
自營交易公司 vs. 零售交易
零售交易者使用自己的資金，並獲得經紀商提供的槓桿（在受監管的市場中通常較低）。自營交易公司的交易者可以獲得更高的槓桿和專業資源，但放棄了資金所有權並與公司分享利潤。對沖基金的運作方式類似，但管理的是投資者資金，而自營交易公司則交易自己的資金。
