Ryzyko kredytowe to ryzyko, że pożyczkobiorca nie spłaci pożyczki lub nie wywiąże się ze zobowiązań finansowych, co spowoduje stratę pieniędzy u pożyczkodawcy. W handlu na rynku Forex ryzyko kredytowe pojawia się, gdy korzystasz z dźwigni finansowej – pożyczasz środki od swojego brokera, aby kontrolować większą pozycję niż pozwala na to Twój depozyt. Ryzyko to występuje w dwóch formach: ryzyko, że straty przekroczą Twoje pożyczone środki, zmuszając Cię do spłaty więcej niż zainwestowałeś, oraz ryzyko, że sam broker stanie się niewypłacalny i nie będzie w stanie zwrócić Twoich depozytów.
Jak ryzyko kredytowe objawia się w handlu
Kiedy otwierasz transakcję z dźwignią, stajesz się pożyczkobiorcą. Jeśli transakcja pójdzie przeciwko Tobie, saldo Twojego konta maleje. Gdy straty pochłoną Twój bufor marży, Twój broker wyśle wezwanie do uzupełnienia depozytu (margin call) – żądając wpłacenia dodatkowych środków lub grożąc automatyczną likwidacją pozycji w celu pokrycia strat. Jeśli Twój broker napotka problemy finansowe lub zbankrutuje, stajesz w obliczu ryzyka kontrahenta: Twoje środki i wszelkie zyski mogą zostać zamrożone lub utracone całkowicie, niezależnie od wyników Twojego handlu.
Zarządzanie ryzykiem kredytowym
Minimalizuj ryzyko kredytowe, stosując konserwatywną dźwignię finansową, nigdy nie pożyczając więcej, niż możesz sobie pozwolić stracić całkowicie. Monitoruj status regulacyjny i reputację finansową swojego brokera; dobrze regulowani brokerzy zazwyczaj podlegają wymogom kapitałowym i zasadom segregacji rachunków, które chronią środki klientów. Ustaw zlecenia stop-loss, aby ograniczyć straty na transakcję i unikać wezwań do uzupełnienia depozytu. Pamiętaj, że wyższa dźwignia finansowa wzmacnia zarówno zyski, jak i straty, czyniąc zarządzanie wielkością pozycji – a nie tylko wygrywanie transakcji – kluczem do przetrwania okresów spadków.
