衍生品市场是一个金融市场，交易者在此交易其价值源于股票、债券、商品、货币或其他衍生品等标的资产的合约。与直接购买资产本身的现货市场不同，衍生品允许您在不拥有资产的情况下投机或对冲价格波动。
目的和用途
交易者主要出于三个目的使用衍生品：风险管理（对冲）、价格波动投机和收入产生。农民可能会出售期货以锁定谷物价格；交易者可能会购买货币期权以从预期的汇率变动中获利。
主要工具
衍生品市场包括期货合约（标准化的、交易所交易的义务）、期权（买卖的权利而非义务）、掉期（现金流交换）、远期合约（定制的、非交易所交易的合约）以及复杂衍生品（奇异期权和结构化产品）。
关键特征
衍生品市场具有高杠杆性——少量资本可控制大额头寸，从而放大收益和损失。它们也对波动性敏感：快速的价格波动可能迅速导致巨额损失。在非交易所交易的衍生品中，如果对方违约，则存在交易对手风险。
监管和规模
衍生品市场在严格的监管监督下运作，以防止操纵并保护投资者。该市场在每日交易量和名义价值方面都远超现货市场，是全球金融基础设施的关键组成部分。
