掉期

掉期是指您持有外汇头寸过夜时赚取或支付的利息。交易者根据货币对中两种货币的利率差异获得积分或扣款。掉期金额取决于货币对、头寸大小、当前利率以及您的经纪商的政策。

掉期如何运作

每种货币都有其中央银行设定的利率。当您持有头寸时，您会赚取您做多货币的利息，并支付您做空货币的利息。净差额——每日计算——将添加到您的账户或从中扣除。掉期金额取决于货币对、头寸大小、当前利率以及您的经纪商的政策。

正掉期与负掉期

正掉期会将积分计入您的账户——您通过持有头寸赚钱。负掉期会向您收费。方向很重要：做多高利率货币并做空低利率货币通常会产生正掉期。反之则会产生负掉期。

利差交易与实际影响

交易者通过利差交易策略性地利用掉期差异，持有头寸专门为了从利率差中获利。这对于每日积分累积的长期交易非常有效。然而，如果中央银行改变利率，掉期可能会急剧变化，而多周头寸的负掉期可能会显著降低利润。